25 Август 2013

Графические модели – «пологие вершины и основания». Методы использования в торговле

Привет, уважаемые читатели http://forexman.info/. Сегодня у нас пойдет о речь о вспомогательных инструментах для трейдера. В данном случае – это фигуры, которые нам нужно будет идентифицировать на графиках. Ситуация с графическим анализом непростая. Может показаться, что самые простые фигуры легко выявить на графике, в то время как на самом деле может оказаться, что эти фигуры будут являться частью чего-то более масштабного. Поэтому даже самые простые ситуации иногда могут на самом деле быть не такими уж простыми. Поэтому сегодня речь у нас пойдет об одной из таких вот загадочных моделей – «пологая вершина» и «пологое основание».

Почему выгодно уметь интерпретировать данные фигуры? Все просто! Эти фигуры отлично отражают текущее настроение на рынке, и по ним можно сделать с высокой вероятностью точный прогноз относительно того, куда будет двигаться рынок. «Пологая вершина» образуется за счет скопления на бычьем рынке свечей с маленькими телами. В сформированном виде эта фигура выглядит как пологий холм. После этого на графике наблюдается ГЭП вниз, а затем цена падать. «Пологое основание», которое по своему виду очень напоминает сковороду или блюдце, в какой-то степени дает нам надежду на то, что рынок – растущий, а это в свою очередь, служит причиной того, что открывается длинная позиция. А теперь давайте посмотрим на практике, каким образом можно выявить эти фигуры на графике и использовать эту информацию в своих интересах.

Как правило, такие фигуры по их классификации относятся к фигурам разворота тренда. Во всяком случае, в литературе лично я достаточно часто встречал именно такую маркировку для этих моделей. Но здесь очень важно помнить то, что наиболее важной задачей технического анализа является предсказание будущего за счет правильного анализа истории. Кроме того, в задачи, которые ставятся перед техническим анализом, входит правильная интерпретация текущей рыночной ситуации за счет базиса – правильно проведенного анализа исторических данных. Все это позволяет правильно оценить обстановку на рынке и выбрать наиболее подходящий вариант торговли.

В данном случае я расскажу про фигуру «Пологая вершина и основание». Расскажу не в ракурсе того, что эта модель является причиной разворота, а как формацию на графике, при помощи которой можно достаточно четко понять, что происходит на рынке, и что будет происходить на рынке. В данном случае вас вряд ли будет интересовать, что было раньше. В принципе, это вообще мало кого интересует. Тем более, что точки входа и дальнейшего удержания позиции при условии «Пологой» коррекции или «Пологого» разворота будет полностью одинаковыми.

Кстати, есть еще одно существенное уточнение. Дело в том, что я встречал много разных описаний этой модели, хотя по сути, все здесь достаточно понятно, и двойной трактовки быть не должно. Вместе с тем я выявил некую закономерность в описаниях. Дело в том, что все они разнятся лишь в зависимости от того, кто является автором. И если есть описание «восточного» и «западного» автора, то в большинстве случаев они будут разниться. Собственно, применять данные модели можно где угодно и как угодно, поэтому и описаний их может быть достаточно много. Ввиду этого я обозначу только наиболее существенные аспекты, которые, на мой взгляд, дают наиболее продуктивные результаты в ходе торговли. Я ориентируюсь, прежде всего, на российский рынок акций. Правда, хочу добавить, что данный анализ будет вполне «легален» и для других рынков, а также других категорий активов, с небольшими поправками на определенную специфику.

Как найти фигуру на графике

Ниже вы увидите сами, что модель эта является абсолютно симметричной. Это означает, что нет каких-то существенных отличий между «Пологой вершиной» и «Пологим основанием». Исключение составляет направление дальнейшего движения.

Вот те сигналы, которые скажут нам о формировании «Пологой вершины/основания»:

1. Большая амплитуда движений цены в коррекционном канале начинает достаточно быстро идти вниз, а сами свечи становятся маленькими, при этом каждые новые критические точки в сторону фундаментального направления движения не достают до прямой линии, которая проводится через предыдущие минимумы/максимумы.

Рис.1: Модель «Пологое основание»

В большинстве случаев первичное формирование этой фигуры очень смахивает на «Треугольник» (см. Модель продолжения тренда – восходящий треугольник). Этот треугольник в конечном итоге «стареет», а после того как происходит прорыв одной из его границ, то ничего не происходит. В том смысле, что нет рывка. И даже наоборот – цены затихают в достаточно узком диапазоне.

2. Далее, после того как некоторое время на рынке будет наблюдаться горизонтальный период, либо период, близкий к таковому, то размер колебаний цена начинает постепенно расти, рисуя, по сути, зеркальную картину. При этом все также стоит воздерживаться от сильных рывков по направлению возможного развития тренда.

На примере «пологого основания» можно сделать выводы о том, что каждый раз когда на рынке будет наблюдаться падение, лица, придерживающиеся тактики торговли на снижающемся тренде, не смогут достигнуть предшествующего максимума. Но вместе с тем, быки все еще будут сомневаться в своей силе.

3. Наконец, приходит время, и цена начинает уходить из боковика. Здесь в качестве примера можно привести «основание». Цена начинает двигаться вверх, при этом достаточно существенно обновляя предшествующий максимум, а затем следует свеча, либо группа из таких свеч. Цена движется в обратном направлении, и при этом предшествующий минимум опять не достигается.

Кстати, опять же что касается литературы. Я достаточно часто встречал описание этой фигуры в различных книгах. И хочу заметить, что в большинстве случаев ее называют «Сковорода/Блюдце», то есть, в целом придают ей значение этаких кухонных принадлежностей. Тут понятно, почему так получается. Причина в том, что по внешнему виду она очень смахивает на саму конструкцию. Поэтому последний сильный провал в данной ситуации можно назвать «Ручкой». Вообще, если так подумать, что это наиболее подходящий момент для входа в позицию, о чем еще будет говориться ниже.

Правила открытия и закрытия позиций

Давайте попробуем ответить на вопрос: а каковы цели данной фигуры? В данном случае минимальной целью будет место непосредственного начала формирования фигуры. И если сравнивать с множеством существующих фигур, которые завершают свое формирование только тогда, когда цена пробивает ключевые позиции, а все последующие советы касаются только того времени, когда цена пробьет эти критические отметки, то «Пологая вершина/основание» допускает вход в позицию еще до того, как все это произойдет и цена достигнет критических уровней.

Здесь нужно понимать, почему так происходит. Дело в том, что данная фигура в большинстве случаев носит достаточно затяжной характер, а ее глубина дает возможность заработать приличные деньги за счет того, что можно открыть позицию «внутри» самой модели.

То есть, в результате мы получаем, что вход в позицию случается не тогда, когда мы заранее знаем «готовый» уровень, а «по рынку», когда мы будем иметь определенные, нужные нам сигналы.

Самая минимальная цель финального образования формации – это высота, которая формируется за счет проложения от точки пробоя ключевого уровня.

В большинстве случаев данная фигура говорит о том, что впереди окончательный разворот предыдущей тенденции, и впереди никаких целей не требуется, и просто осуществляется торговля по направлению нового тренда.

После того, как на рынке будут идентифицированы сигналы, фигура будет постепенно показывать новые очертания и постепенно сила, с которой медведи давят на цену, будет истощаться, а быки наоборот в это время будут активно набирать силу и у них будет желание произвести последний и решающий штурм. Теперь нужно определиться, что нам делать дальше:

1. Конечно, сразу понять, что происходит на рынке, достаточно сложно, но со временем все-таки придет понимание того, что на рынке идет формирование фигуры «Пологое основание». И здесь будет отправная точка – это очередная попытка снижения, и здесь оно вряд ли сможет дотянуть до предшествующего минимума. В данном случае первой возможной точкой для входа будет локальное падение цены, которое будет идти следующим. Кстати, в большинстве случаев это будет «Ручка сковороды».

Учитывая тот факт, что в данном случае достаточно велика вероятность того, что будут открываться с большими ГЭПами вверх, то открывать позицию в данном случае лучше всего будет тогда, когда будет закрываться длинная черная свеча (см. рис. 1).

2. Также в данном случае защитные ордера правильней будет поставить под абсолютный минимум всей фигуры. Если так не сделать, что есть большая вероятность того, что вы пострадаете от рыночного шума. Ведь не секрет, что во время повышения уровня волатильности – это обычное явление.

3. Затем можно добавить объем на каждой попытке понижения активности. Но вместе с тем стоит учитывать, что в реальности подобных попыток будет не более чем одна-две. Кроме того, защитный ордер Stop Loss устанавливаем все также ниже всей фигуры.

4. Когда будет достигнут горизонтальный уровень начала фигуры, то стоит закрыть половину объема (см. рис. 1). В том случае, если линия цены сумеет пройти данный уровень, то позицию можно будет достаточно легко нарастить.

В данном случае лучше не воспринимать этот важный для нас уровень как новый уровень поддержки и сразу начинать переставлять защитные ордера под него. Поменять места расположения стопов можно под «Ручку», пока цены не ушли достаточно далеко вверх.

Пример

Чтобы все было достаточно понятно, можно рассмотреть график ММК за текущий год. В данном случае видно, что примерно с середины мая началось формирование фигуры «Пологое основание». Примерно в начале июня все ценовые области застряли в узком боковике, прошло совсем немного времени, и в конце июня этот боковик был пробит, цена пошла вверх. После этого на первой коррекции можно было начинать набирать значительные объемы.

Тем же трейдерам, которые смогли зафиксировать определенную часть прибыли при достижении точки начала графической фигуры (она у нас равна 8,2 рубля за акцию), представилась отличная возможность восстановить позицию. Сделать это можно за счет тестирования ключевого уровня через некоторое время после пробития.

Рис.2: График ММК

Заключение

Графические фигуры, которые мы сегодня рассматривали, можно встретить на рынке очень редко. Во всяком случае, те же «Двойные вершины» или «Флаги» на рынке попадаются куда чаще. Но вместе с тем «Пологие вершины/основания» обладают высокой эффективностью, и мы должны действовать по рынку, используя для анализа проверенные сигналы.


Fatal error: Uncaught Error: Call to undefined function similar_posts() in /var/www/pppara/data/www/forexman.info/wp-content/themes/Forextheme2/single.php:224 Stack trace: #0 /var/www/pppara/data/www/forexman.info/wp-includes/template-loader.php(74): include() #1 /var/www/pppara/data/www/forexman.info/wp-blog-header.php(19): require_once('/var/www/pppara...') #2 /var/www/pppara/data/www/forexman.info/index.php(17): require('/var/www/pppara...') #3 {main} thrown in /var/www/pppara/data/www/forexman.info/wp-content/themes/Forextheme2/single.php on line 224